Portabilidad de crédito: cómo comparar la propuesta con tu préstamo

Otra entidad te ofreció llevarse tu préstamo, con una tasa menor. ¿Vale la pena? La respuesta no está en la tasa que anuncia, sino en el coste efectivo de toda la propuesta, comparado con lo que pagas hoy, y en lo que pagas en total hasta el final. Las reglas citadas aquí son las de Brasil, y esta guía describe lo que dice la norma sobre los puntos que importan para comparar: no señala ninguna entidad ni dice qué hacer.

Qué es la portabilidad

La portabilidad es el traspaso de un préstamo o de una financiación de la entidad que lo concedió, la entidad de origen, a otra, la proponente, a petición tuya. La proponente cancela el contrato antiguo con su dinero y tú pasas a deberle a ella, en nuevas condiciones. No recibes el dinero: va directo de una entidad a la otra, y lo que cambia es la tasa, el plazo y la cuota de lo que debes. Como el saldo cancelado es el mismo en los dos caminos, comparar consiste en ver cuál de los dos devuelve ese saldo con menor coste.

Lo que garantiza la norma

La portabilidad está regulada por la Resolução CMN 5.057/2022, modificada después, entre otras, por la Resolução CMN 5.265/2025, que añadió el Open Finance como vía para el intercambio de información entre las entidades. En resumen, en los puntos que importan para la comparación:

• Quien lo pide eres tú, a la proponente, que lleva la solicitud a la entidad de origen con la propuesta. La propuesta trae las tasas de interés nominal y efectiva, el coste efectivo total (CET), el plazo, el sistema de amortización y el importe de las cuotas (art. 7).
• En la misma modalidad, el importe y el plazo de la nueva operación no pueden superar el saldo pendiente y el plazo restante. Llevar el contrato a otra modalidad es posible, y entonces el límite de plazo no se aplica (art. 6).
• Una cuota mayor exige tu conformidad formal y específica (art. 6, apartado 1).
• Costes del traspaso: lo que cuestan el intercambio de información y la transferencia de fondos entre las entidades, y el resarcimiento que la de origen puede pedir a la nueva por el coste de originar el contrato, no pueden repercutirse en ti (arts. 15 y 16).
• Contraoferta y desistimiento en Open Finance: cuando la solicitud se tramita por el Open Finance, la entidad de origen puede ofrecer una contraoferta antes de la liquidación, y puedes desistir de la solicitud en cualquier momento antes de ella (Resolução Conjunta 15/2025).

El texto de la norma está en el sitio del banco central, y es el que vale, no este resumen. Las reglas cambian: comprueba la versión vigente.

Cómo comparar de verdad

Los dos caminos parten del mismo saldo. Seguir es pagar las cuotas que faltan. Aceptar es pagar las cuotas de la propuesta, más lo que cobra al inicio. Cada uno tiene una tasa efectiva, aquella con la que sus cuotas devuelven el saldo, y es la que conviene comparar, no la tasa que anuncia la propuesta: comisiones, impuesto y seguro incluidos en las cuotas o cobrados al firmar entran en el coste efectivo y no aparecen en la tasa. La página de revisión de contrato hace el mismo cálculo para hallar la tasa real de un contrato a partir de lo que muestra, y la guía sobre el coste efectivo total explica por qué es el número correcto.

Un ejemplo hipotético, solo para mostrar el método: un préstamo con un saldo de R$ 20.000,00 y 24 cuotas de R$ 1.118,26 por pagar cuesta 2,50% al mes, y faltan R$ 26.838,24 para pagarlo todo. Una propuesta de 24 cuotas de R$ 1.033,62, con una tasa del 1,80% al mes, tiene costes iniciales que cambian el resultado:

La tasa anunciada es la misma en las cuatro líneas. Lo que cambia el resultado son los costes cobrados al inicio.

Los costes iniciales y el punto de equilibrio

Lo que pagas al firmar no se presta, así que no reduce el saldo que devuelven las cuotas: funciona como una comisión descontada del importe recibido, y por eso eleva el coste efectivo. Con R$ 300,00, la tasa del 1,80% pasa a un coste efectivo del 1,93% al mes. Con R$ 1.500,00 llega al 2,49%, casi igual al 2,50% de hoy.

El punto de equilibrio dice cuándo se recupera ese desembolso: es el primer mes en que lo que la propuesta ahorra en las cuotas, sumado mes a mes, ya cubrió el coste inicial. En el ejemplo la cuota baja R$ 84,64 al mes, y los R$ 300,00 se recuperan en el cuarto mes, mientras que los R$ 1.500,00 solo en el 18. Si piensas cancelar el contrato antes del punto de equilibrio, los costes iniciales no se recuperan. Recuerda que, según la norma, el coste del intercambio entre las entidades no puede repercutirse en ti: si la propuesta cobra algo con ese nombre, conviene preguntar a qué se refiere.

El plazo engaña

Una cuota menor puede venir de un plazo mayor, y un plazo mayor suma más intereses. Una propuesta de 120 cuotas de R$ 286,94 tiene un coste efectivo del 1,00% al mes, menor que el de hoy, y la cuota baja de R$ 1.118,26 a R$ 286,94. Pero suma R$ 34.432,80, es decir, R$ 7.594,56 más que los R$ 26.838,24 que faltan por pagar. La tasa es menor porque se aplica durante más tiempo, sobre un saldo que baja despacio.

Por eso la comparación por la tasa es la que vale, y el total pagado sirve de comprobación: cuando los dos discrepan, el plazo es la causa. En la misma modalidad la norma no deja que la propuesta pase del plazo restante, así que el caso aparece cuando la propuesta es de otra modalidad de crédito.

Qué debe mostrar la propuesta

Antes de decidir, la propuesta debe traer, como mínimo, lo que lista el art. 7 de la norma: las tasas nominal y efectiva, el CET, el plazo, el sistema de amortización y el importe de las cuotas. Comprueba también:

• si el CET incluye las comisiones, el impuesto y el seguro que cobra la propuesta;
• si el saldo pendiente es el que la entidad de origen informó para el traspaso, que es el que vale;
• si la cuota sube respecto a la de hoy, en cuyo caso la norma pide tu conformidad formal;
• si el seguro de vida del crédito es obligatorio y cuánto cuesta al mes.

Cómo compara Finasst

En la página Portabilidad de crédito, escribe el saldo pendiente, la cuota y las cuotas que faltan de tu préstamo, describe la propuesta por la cuota y el plazo (o por la tasa efectiva), e indica los costes que cobra al inicio. El resultado aparece al instante, sin necesidad de cuenta: la tasa que pagas hoy, el coste efectivo de la propuesta, cuánto pagas en total en cada camino y en qué mes se recuperan los costes. La página describe lo que muestran los cálculos, con las hipótesis que declara, y no señala ninguna entidad ni recomienda aceptar o rechazar. Para ver dónde queda la tasa entre las informadas al banco central, consulta la guía sobre las tasas de mercado.